Opțiuni: trei moduri de acoperire. Hedging dinamic (delta) hedging neutru Delta

Opțiuni neutre Delta. Mai multe despre Delta Hedging:

  1. Tactica și strategia opțiunilor binare
  2. This article's tone or style may not reflect the encyclopedic tone used on Wikipedia.
  3. Comparația binar și webasto

Intervaluri opționale neutre delta Gamma. Ce trebuie să știți despre opțiunea delta În secțiunea Întâlniți grecii, am discutat despre cum afectează delta prețul opțiuni binare occidentale individuale. Acum să aruncăm o privire la modul în care puteți utiliza delta în următorul nivel al acestui joc.

Rho Coeficientii de sensibilitate asociati optiunilor sunt identificati prin asocierea unei litere grecesti acestora de unde si numele de Option Greeks. Cea mai importanta variabila in determinarea pozitilor de protectie este de departe Delta. Aceasta valoare este importanta in modelele de evaluare a optiunilor cum de exemplu este modelul Black-Scholes.

Vă puteți imagina delta unei poziții de acest fel: opțiunile acționează ca echivalentul unui anumit număr de stocuri de bază. Pentru orice poziție de opțiune de pe un stoc de bază specific, puteți rezuma delta dintre toate contractele care alcătuiesc poziția și puteți afla câte stocuri de bază întreaga dvs.

Cumpărați 2 contracte futures pe stoc la Cumpărați 5 opțiuni de cumpărare de preț de lansare la câte 0. Când piața scade, aveți o pierdere pe baza de bază, dar aveți un profit mai mare asupra opțiunilor deoarece delta lor a crescutdeci din nou aveți un profit net. Dacă vindeți scurt opțiunile de bază pentru a cumpăra și cumpărați poziția dvs. Când piața scade, aveți un profit pe suport, dar, din nou, aveți o pierdere mai mică asupra opțiunilor delta lor a scăzutdeci aveți în continuare un profit net.

Astfel, veți ști întotdeauna cum va reacționa întreaga poziție la o modificare de un procent a prețului stocului de bază în orice direcție. Cum opțiunile pot acționa ca înlocuitori ai stocurilor Un număr de contract cu delta 0,01 este un substitut pentru o acțiune în sensul unei piese. De aceea, acest lucru se întâmplă.

Coeficientul Delta si coeficientul Delta Hedge

Dar știm deja că un singur contract include de acțiuni de bază. Prin urmare, trebuie să înmulțiți delta de pachet cu de acțiuni:. Aceasta înseamnă că, dacă prețul acțiunii crește cu un dolar, valoarea poziției dvs. Sau, cu alte cuvinte, poziția dvs. Opțiuni neutre Delta unui contract cu delta 0,50 este echivalentă cu deținerea a 50 de acțiuni.

Prin urmare, valoarea întregii poziții va crește cu 50 USD. Prin urmare, contractul dvs.

deschideți un cont demo pentru tranzacționarea opțiunilor binare cum să faci bani astăzi și să faci o carieră

Dacă stocul de bază scade în dolar, valoarea poziției opțiunii va crește cu 50 USD. Considerăm delta de poziție pentru o strategie cu un picior cu mai multe contracte Exemplul 1: Nu vom face confuzii necuvenite în capul cititorilor, luând în considerare strategiile cu șase opțiuni neutre Delta șapte picioare în ceea ce privește calcularea delta lor. Pentru simplitate, să aruncăm o privire la un exemplu ușor de modul în care pozițiile delte sunt considerate pentru o strategie mai simplă cu mai multe picioare - de exemplu, să fie o răspândire pe două picioare cu două picioare.

Imaginați-vă că am cumpărat 15 contracte cu greva 55 și delta 0.

Numărarea piciorului nr Miza Delta cu greva 55 este de 0, Pentru a determina delta totală a acestui picior, înmulțim 0,61 cu de acțiuni în contract și cu 15 contracte. Rezultatul este Numărarea piciorului nr. Deoarece am vândut-o pe scurt, delta pentru această parte a poziției va fi negativă: -0, Prin urmare, delta totală a unui pachet scurt de 15 cu o grevă de 60 va fi de -0,29 ori de acțiuni în contract și 15 contracte.

Articole Interesante

Drept urmare, avem Cu alte cuvinte, întreaga poziție a bipodului din opțiuni neutre Delta exemplu se va comporta ca bucăți din stocul de bază XYZ. Cum vă ajută pozițiile Delta să controlați riscul Delta totală a poziției de opțiune pentru orice acțiune de bază reflectă riscul dvs.

În exemplul cu o răspândire a pachetului lung, ar trebui să vă întrebați cât de confortabil este să faceți față aceluiași risc ca pentru un stoc XYZ lung de de acțiuni.

Dacă nu, poate merită să ascultați acest sentiment și să reduceți riscul prin închiderea unei părți din poziție sau adăugarea unei delte negative de exemplu, prin cumpărarea de puteri sau vânzarea de acțiuni în pantaloni scurți.

cont demo investi studiu video cu opțiuni binare

Aceeași logică se aplică atunci când țineți o poziție cu o deltă negativă mare. Veți avea același risc ca și cu o poziție scurtă în stoc. Pentru a ajusta riscul, puteți acoperi o parte din poziție sau puteți adăuga mize sau acțiuni.

Navigation menu

Și nu uitați de gamă La fel cum gama afectează delta unei opțiuni pe măsură ce prețul acțiunii se modifică, aceasta va afecta delegația întregii poziții. Prin urmare, este foarte important să vă amintiți că delta poziției dvs.

Iar efectul total al gama asupra deltei unei poziții poate fi uriaș, deoarece vorbim despre un portofoliu de contracte de opțiuni.

mașină bitcoin lângă mine strategia de tranzacționare a opțiunilor binare iq option